Инвестиционные компании на Кипре

PRIVATE FINANCIAL SERVICES

Инвестиционные компании на Кипре

Для предоставления любой из перечисленных ниже услуг, кипрская фирма обязана функционировать с точки зрения Закона 144(I) аналогично CIF. Этот Закон упоминается среди иных Законов по инвестиционным операциям и услугам, а также регулируемым рынкам 2007-2012 (вид сводный, поскольку возможно его дополнение или изменение иными, заменяющими его, Законами) и контролируется Комиссией Кипра по рынку валют и ценных бумаг («CySEC»).

Услуги инвестиционного характера включают в себя:

  • Приём и отправку поручений касательно одного/нескольких финансовых инструментов;
  • Выполнение поручений от лица клиентов;
  • Сделки по собственным счетам;
  • Руководство портфелем;
  • Инвестиционные консультации;
  • Гарантии по финансовым инструментам и их размещение на основании твёрдых обязательств;
  • Расположение финансового инструментария не на основании твёрдых обязательств;
  • Операционное функционирование многогранной торговой площадки.

Помимо этого, последующие дополнительные услуги могут быть отобраны для использования их при достижении поставленных компанией целей, но без ущерба касательно указанных ниже аспектов по обязательному акционерному капиталу.

Дополнительные услуги

К ним относятся:

  • Сохранность и контроль финансового инструментария в пользу клиентов и от их имени, в том числе и хранение ценных вещей в банковском учреждении, а также весь спектр относящихся к этому услуг;
  • Передача займов или кредитов инвесторам для получения возможности на проведение сделок в рамках одного/нескольких финансовых инструментов если выдающая кредит фирма принимает в этой сделке участие;
  • Консультации по принятым обязательствам касательно структуры капитала, производственных стратегий и связанных с этим вопросов, на основании приобретения или слияния тех обязательств, которые принимаются;
  • Услуги рынка валют, имеющие отношение к инвестиционным услугам;
  • Анализ вложений капитала и финанализ, а также иные рекомендательные формы, связанные с операциями по финансовым инструментам;
  • Услуги по принятым обязательствам;
  • Инвестиционная деятельность и услуги по ней, а также ряд услуг дополнительного характера, выступающих в роли основания по финансовым инструментариям, отражённым в пунктах 5-7 и 10 ниже, если имеется связь между дополнительными услугами и вложениями капитала.

К финансовым инструментам относятся:

  • Ценные бумаги в обращении;
  • Инструментарий на денежном рынке;
  • Ценные бумаги по принятым обязательствам в рамках уставных фондов;
  • Фьючерсы, опционы, обмен между ценными бумагами, контракты форвардного типа в отношении ставок по процентам и иные производные инструментарии касающиеся валюты, ценных бумаг, ставок по ним и прочего, а также иные финансовые инструменты, показатели и индексы, проводимые посредством физических расчётов или в финансовом эквиваленте;
  • Фьючерсы, опционы, обмен между ценными бумагами, контракты форвардного типа в отношении ставок по процентам и иные производные инструментарии, касающиеся ресурсов товарно-сырьевого типа, проводимых за наличный расчёт или способных совершаться подобным образом при выборе этого одной из сторон;
  • Фьючерсы, опционы, обмен между ценными бумагами и иные производные инструментарии, касающиеся ресурсов товарно-сырьевого типа, совершаемых посредством физического расчёта если торговля проводится в пределах регулируемого рынка или многогранной торговой площадки (MTF);
  • Фьючерсы, опционы, обмен между ценными бумагами, контракты форвардного типа в отношении ставок по процентам и иные производные инструментарии, касающиеся ресурсов товарно-сырьевого типа, совершаемых за счёт физического расчёта, если иное не заявлено в п. 6 выше и при условии, что они не пригодны целям коммерческого характера, имеющим свойства иных производных финансовых инструментариев, если имеет место погашение и оплата посредством лицензированных центров по депозитарно-распределительным операциям или на них действуют депозиты из регулярной дополнительной группы;
  • Производный финансовый инструментарий по передаче кредитных рисков;
  • Расчетные контракты финансового характера;
  • Фьючерсы, опционы, обмен между ценными бумагами, контракты форвардного типа в отношении ставок по процентам и иные производные инструментарии, касающиеся климатических свойств, квот, фрахтовых ставок и иных подобных параметров из официальной экономической статистики, проводимые посредством наличного расчёта или пригодные к проведению подобным образом на основании выбора одной из сторон, как и прочие производные инструментарии, имеющие отношение к активам, правам, обязательствам, показателям и индексам, не нашедшим отражения в этом списке, но обладающим свойствами прочих финансовых инструментариев, если торговля ими проходит в рамках регулируемого или MTF рынка, с погашением и оплатой посредством лицензированных центров депозитарно-распределительных операций, или подпадающим под параметры дополнительных регулярных депозитов.

Комиссия CySEC, выдавая разрешение, принимает во внимание такие факторы:

1. Адекватность на организационном уровне и административное структурирование кандидата;
2. Продуктивность механизмов по внутреннему аудиту, аналогичная регулярности;
3. Деление между активами клиента и кандидата с делением клиентских активов между собой;
4. Адекватность и продуктивность процедуры и механизма, предотвращающих и разрешающих конфликты интересов;
5. Должностное комплектование штата кандидата сотрудниками в полном объёме.
Следует в обязательном порядке ознакомиться с нижеизложенными требованиями, нуждающимися в удовлетворении для получения от CySEC рабочей лицензии в роли инвестиционной компании CIF.

Капитал и требования по нему

Представление одной и более услуг инвестиционного характера, заявленных в пунктах 1, 2, 4 и 5 выше требует наличия первоначального капитала от 200000 евро.

Оказание одной или нескольких услуг инвестиционного характера, о которых идет речь в пунктах 3, 6-8, требует наличия первоначального капитала минимум в 1000000 евро.

Требуется и подтверждение того, что у кандидата имеется требуемый капитал в роли своего изначального капитала, а сам он принимает обязательства по его заморозке на счете в банке для проведения расчётов по средствам государства, входящего в ЕС при наличии соответствующего требования со стороны Комиссии SEC.

Требования организационного характера. Инвестиционная компания на Кипре должна:

1. Сформировать, запустить и поддерживать процессы по принятию решений, а также структуру организации, способные в ясной и доступной форме определить направление отчётности с одновременным распределением обязанностей и функций. Дальше, сформировать и использовать требуемые механизмы по внутреннему аудиту, которые должны присутствовать по всем уровням компании CIF;
2. Сформировать и использовать дееспособную политику по управлению процессами и рисками, способными идентифицировать риски, относящиеся к деятельности CIF и её компонентов, с постановкой в уместных для этого местах допустимых CIF уровней риска;
3. Выполнять и поддерживать продуктивные мероприятия административного и организационного характера, что позволит исключить зарождение конфликта интересов при негативном влиянии на интересы клиента;
4. Претворять в жизнь адекватные меры по беспрерывной и регулярной процедуре вложения капитала в сочетании с иными услугами, используя для этого требуемые процессы, методики и системы;
5. Использовать требуемые процедуры для идентифицирования клиента, ведения документооборота и внутренней отчётности;
6. Сформировать и использовать опцию по регулярному продуктивному соблюдению, действующую в независимом режиме. Требуется назначение ответственного лица по ведению внутреннего контроля, ответственного за внутренний мониторинг и отчитывающегося не менее чем раз за год перед CIF;
7. Сформировать, запустить и использовать бухгалтерские процедуры и принципы, дающие возможность своевременно подавать отчётность в комиссию CySEC.

• Руководство CIF обязано взять от двух и более лиц с высокой репутацией и опытом, достаточным для продуктивного управления CIF. Кроме этого, на работу следует принимать исключительно лиц с хорошей репутацией и достаточным объёмом познаний и навыков, дающих возможность справляться со всеми возложенными обязательствами. Так, глава отдела по контролю портфелей, начальник отдела по инвестиционному консультированию, руководитель принятия обязательств, глава блока по работе с заказами, а также тот глава, который действует без всякой вышестоящей страховки, должны иметь регистрацию в рамках госрегистра CySEC, проводится которая по факту успешного прохождения экзамена. Срок проведения – не менее 1 раза в 12 месяцев, за организацию отвечает министр финансов.

Функции, передача которых возможна в соответствии с подрядом:

• Бухучёт;
• ИТ;
• Кадровое управление;
• Внутренний мониторинг и рисковый контроль (для внутреннего контроля предусмотрена должность лица по внутреннему мониторингу и лица, которое противостоит процессу незаконного отмывания денежных средств
• Внутренний аудит.
По желанию кандидата:
• Аудиторский комитет;
• Комитет инвестиционной деятельности;
• Комитет по контролю за рисками;
• Главный офис компании CIF.

Главный офис CIF располагается на территории Кипра. Что касается минимального спектра требований к CIF-основе, то они включают следующее:

1. Совет директоров включает двух исполнительных директоров, способных выступать также и в роли генеральных управляющих, при этом один из них должен быть кипрским резидентом. Должно быть и три неисполнительных директора, преимущественно резиденты Кипра;
2. Глава каждого из отделов услуг инвестиционного характера должен работать с полной ставкой;
3. Заявленные выше функции подрядного характера.
Обратите внимание, что представленный выше перечень является прямым указателем того, что входит в категорию минимальных требований организационного характера. Впрочем, наш опыт и практика свидетельствует и об обратной связи от CySEC, где оценивание кандидатов осуществляется индивидуально в каждой конкретной ситуации с определённой зависимостью от спектра дополнительных услуг, предоставляемых CIF и выявлением степени занятости сотрудников в соответствии с предоставляемыми ими услугами.

Иная вспомогательная документация

• Организационные схемы, рассказывающие об отделах и их руководстве;
• Правила по внутреннему распорядку – установленные, внедрённые и исполняемые в полном соответствии с Законом и теми Директивами, которые на нём основаны;
• Бизнес-план, включающий описание аналитического характера, в котором рассмотрена природа и вариант работы с капиталовложениями и иными дополнительными услугами, с направленностью на предмет ходатайства. Здесь же должны быть рынки, в рамках которых планируется функционирование CIF, состав клиентуры и их анонсируемая структура с перечислением способов по их обслуживанию и изучению, а также варианты развития, как самого персонала, так и его финансово-технических возможностей;
• Опросники индивидуальные;
• Спектр основных соглашений, направленных на деятельность CIF.

Устав АО и учредительный договор

Учредительный договор и Устав АО прямо указывают на то, что с позиции Закона компания функционирует в роли CIF, предлагая при этом определённые услуги с выполнением ряда инвестиционных действий, используя указанные в разрешительной документации инструменты.
Устав и Учредительный договор

Подобная документация прямо указывает на факт функционирования фирмы в роли CIF. Кипрские компании, ведущие инвестиционную деятельность, проводят её в рамках Закона, оказывая весь спектр доступных услуг в соответствии с определёнными актами.

Общие требования, характерные для CIF:

1. Компания CIF, реализующая инвестиционные услуги по приёму и переводу распоряжений касательно финансовых инструментов, сохраняющая при этом финансы клиентов и их финансовые инструменты, обязана обладать стартовым капиталом от 200000 евро и более;
2. Компания CIF, предоставляющая заявленные выше услуги, но не обеспечивающая сохранность клиентских средств и их финансовых инструментов и не состоящая перед своими клиентами в долгах, обязана обладать таким стартовым капиталом:
• От 80000 евро;
• От 40000 евро плюс профессиональная страховка от убыточности, действует которая на территории всех стран членов, или же аналогичная ей гарантия ответственности по профессиональной халатности, принятая ею при условии, что сумма её составляет от 1000000 за один иск, а общая совокупная стоимость по всем искам составляет от 1500000 евро за все годовые иски.

Касательно указанного выше пункта 2, CIF, регистрация которой проведена на основании Закона по страховым и иным услугам, в том числе посредническим по страхованию, обязана соответствовать изложенным в части 171 подпункте 1 требованиям, обладая также и следующим первоначальным капиталом:

• От 40000 евро;
• От 20000 плюс профессиональная страховка на случай убытков, действие которой распространяется на территорию всех стран членов.

Возможна и аналогичная гарантия во избежание профессиональной халатности, принимаемая ею, при сумме в 500000 евро за один иск, что в совокупности составляет от 750000 по всем искам на протяжении года.

Ходатайство

Период подготовки ходатайства в отношении CySEC составляет порядка 2-3 месяцев. Всё зависит от того, как оперативно клиент сможет подготовить и предоставить перечень необходимой информации, а также координаты для обратной связи. Касательно CySEC стоит заметить, что, исходя из положений указанного выше Закона, ей надлежит на протяжении полугода с момента подачи заявления вынести вердикт, оформленный должным образом. Имеется фиксированная сумма оплаты, равняющаяся 4000 евро, а также изменяемая сумма дополнительного гонорара по каждой из запрошенных услуг. Сюда же входит и 500 евро по каждой дополнительной услуге, исполнение которой желают взять себе.

ОТПРАВЬТЕ ЗАЯВКУ И ПОЛУЧИТЕ ПЕРСОНАЛЬНОЕ ПРЕДЛОЖЕНИЕ

Имя*

Телефон*

E-mail*

Тип услуги*